TUGZip offre plusieurs fonctionnalités en plus de simplement compresser vos fichiers. Il prend en charge les formats de compression suivants : ZIP, 7-ZIP, A, ACE, ARC, ARJ, BH, BZ2, CAB, CPIO, DEB, GCA, GZ, IMP, JAR, LHA (LZH), LIB, RAR, RPM, SQX, TAR, TGZ, TBZ, TAZ, YZ1 et ZOO, travaillant avec des images de disques au format BIN, C2D, IMG, ISO et NRG. Il utilise le chiffrement de fichiers avec les algorithmes suivants : Blowfish (128 bits), DES (56 bits), Triple DES (168 bits) et Rijndael (128 bits, 192 bits et 256 bits).